Oracle растёт на волне ИИ
Акции Oracle ощутимо выросли после закрытия торгов в понедельник после того, как компания заявила, что её выручка выросла в прошлом квартале из-за высокого спроса на её облачные услуги, который отчасти был вызван растущим интересом к генеративному искусственному интеллекту.
Хотя Oracle является одним из игроков второго уровня на облачном рынке, значительно уступая Amazon Web Services и облачному сервису Microsoft Azure, компания заявила, что высокий спрос на её вычислительную инфраструктуру искусственного интеллекта появился и у её клиентов.
Oracle пытается позиционировать себя среди корпоративных клиентов как более доступную альтернативу крупнейшим облачным компаниям. Инвесторы искали признаки того, успешна ли эта тактика. И вот уже есть подтверждение.
В понедельник компания отметила, что спрос на услуги искусственного интеллекта намного превышает возможности центров обработки данных Oracle их предоставить. Компания заявила, что быстро наращивает мощности центров обработки данных и что её бизнес в области генеративного искусственного интеллекта в обозримом будущем будет находиться в фазе «гиперроста».
Oracle опубликовала результаты, превзошедшие ожидания, и смогла похвастаться ростом своего облачного бизнеса примерно на 50% и значительным увеличением заказов. Это существенный рост.
Компания работает с Microsoft, чтобы лучше использовать возможности искусственного интеллекта. В сентябре конкуренты объявили о партнёрстве, которое предоставит клиентам прямой доступ к сервисам баз данных Oracle, работающим в облачной инфраструктуре Oracle и развёрнутым в центрах обработки данных Microsoft Azure.
За последний год AI поддержал рост акций нескольких компаний, в первую очередь производителя чипов Nvidia, акции которого выросли более чем в три раза за последние 12 месяцев. Oracle выглядит так, будто это ещё одна компания, которая явно может заработать на буме искусственного интеллекта.
Аналитики
Аналитики William Blair во главе с Себастьяном Наджи настроены оптимистично, повысив рейтинг акций Oracle до уровня «лучше рынка» после публикации результатов, не указав целевую цену. «Oracle вступает в новую фазу более быстрого роста, которая приведёт к увеличению прибыльности и свободного денежного потока на долгие годы», — написали они.
Аналитики Guggenheim во главе с Джоном ДиФуччи также настроены позитивно, отмечая, что заказы Oracle за последний год выросли более чем вдвое, и «всё ещё впереди». Они считают Oracle лучшей идеей с целевой ценой в 150 долларов и рекомендацией «Покупать».
Гил Лурия из D.A. Davidson также отметил, что Oracle подписывает более крупные сделки и продолжает привлекать новых клиентов для своих облачных предложений и предложений на базе искусственного интеллекта. Однако он был несколько более осторожен в отношении перспектив. «Мы ждём дальнейших доказательств того, что Oracle сможет органично достичь своих амбициозных целей на 2026 финансовый год», — написал он в заметке.
Кроме прочего в отчёте Oracle:
📍 Продажи компании выросли на 7% до $13,28 млрд, что соответствует ожиданиям аналитиков.
📍 Чистая прибыль выросла на 27% до $2,4 млрд.
📍 Доходы от облачных услуг и поддержки лицензий выросли на 12% до $9,96 млрд, что соответствует оценкам аналитиков согласно FactSet. В течение квартала компания объявила, что её облачная платформа генеративного искусственного интеллекта широко доступна и предоставила клиентам доступ к моделям искусственного интеллекта от таких компаний, как Cohere и Meta's Llama2.
Форвардная оценка компания остаётся приемлемой:
