Powell Industries отчиталась за 3 квартал 2024
📌 О компании:
Powell Industries, Inc. со штаб-квартирой в г.Хьюстон, Техас, разрабатывает, проектирует, производит и обслуживает индивидуально спроектированное оборудование и системы, которые распределяют и контролируют поток электроэнергии, а также обеспечивают защиту двигателей, трансформаторов и другого электроприводного оборудования.
Powell Industries, Inc. обслуживает рынки нефти, газа и нефтехимии, включая добычу на суше и на море, водород, улавливание углерода, объекты и терминалы сжиженного природного газа (СПГ), трубопроводы, нефтеперерабатывающие заводы и нефтехимические заводы. Дополнительные рынки включают электроэнергетику, тяговую мощность легко-рельсового транспорта, а также коммерческие и другие промышленные рынки, включая конечные рынки, такие как центры обработки данных, горнодобывающая промышленность и металлургия, а также целлюлозно-бумажная промышленность.
📌 Отчёт за 3 квартал 2024:
Компания Powell Industries объявила финансовые результаты за третий квартал 2024 финансового года, закончившийся 30 июня 2024 года.
0000080420-24-000059.pdf524.14 KbDownload
✅ Выручка: $288,168 млн, что на 50% больше по сравнению с $192,365 млн. за аналогичный период 2023 года.
✅ Валовая прибыль: $81,740 млн. (28,4% от выручки) против $42,670 млн. в 2023 году.
✅ Операционная прибыль: $57,288 млн. по сравнению с $21,552 млн. в 2023 году.
✅ Чистая прибыль: $46,223 млн. ($3.79 на акцию) против $18,454 млн. ($1.52 на акцию) в 2023 году.
Показатели за девять месяцев:
✅ Выручка: $737,293 млн. против $490,667 млн. в 2023 году.
✅ Чистая прибыль: $103,796 млн. по сравнению с $28,090 млн. в 2023 году.
📌 Комментарии руководства:
В третьем квартале компания получила заказы на сумму $356 млн, что демонстрирует устойчивый спрос на их продукцию и услуги.
Руководство компании отмечает улучшение экономических показателей и ожидает дальнейшего роста выручки и прибыли в последующих кварталах.
Бретт А. Коуп, председатель и главный исполнительный директор Powell, заявил:
«Финансовые результаты Powell за третий квартал отражают сильные показатели Powell и ещё раз подтверждают нашу стратегию, а также нашу уникальную позицию на рынке как интегратора сложных, разработанных на заказ электротехнических решений. Доходы за квартал были на 50% выше, чем в предыдущем периоде, что обусловлено сильными показателями почти во всех обслуживаемых нами секторах рынка. Важно отметить, что наиболее значительный рост был обусловлен нашим сектором электроэнергетики, в то время как мы также получили заметный заказ в нефтехимическом секторе. В целом, я очень рад сообщить о солидных операционных показателях в квартале в сочетании с широкой и устойчивой активностью клиентов на наших рынках».
«Мы по-прежнему очень уверены в составе нашего текущего портфеля заказов, краткосрочных и среднесрочных перспективах наших ключевых конечных рынков, а также в нашем прочном финансовом положении. Мы увеличили наши инвестиции для создания дополнительных мощностей, которые включают как недавно завершённые, так и недавно объявленные планы расширения объектов. В начале июля мы приобрели девять акров земли недалеко от нашей штаб-квартиры в Хьюстоне и это поможет нам в дальнейшем облегчить выполнение нашего текущего бэклога. В целом, мы продолжаем ожидать благоприятной рабочей среды для Powell, поскольку мы сосредоточены на успешной доставке проектов в бэклоге нашим клиентам и продвижении нашей стратегии».
Майкл Меткалф, финансовый директор Powell, сказал:
Майкл Меткалф, финансовый директор Powell, сказал:
«Глядя вперёд, мы по-прежнему воодушевлены тем, где Powell находится в последнем квартале 2024 финансового года. Коммерческая активность остаётся сильной, обеспечивая попутный ветер, когда мы закрываем год и готовимся к 2025 финансовому году. В операционном плане мы продолжаем вносить необходимые улучшения для выполнения нашего портфеля, а также продвигать наши планы по продуманному расширению наших возможностей. Несмотря на типичные проблемы, связанные с бизнесом, основанным на проектах, исходя из качества нашего портфеля и нашей позиции ликвидности, мы считаем, что мы хорошо подготовлены к поддержанию наших финансовых показателей с начала года до конца четвёртого квартала, обеспечивая при этом сильную отправную точку, поскольку мы с нетерпением ждём 2025 финансового года».
Эти результаты свидетельствуют о сильном финансовом положении компании и успешной реализации стратегических планов.
📌 Фундаментальные показатели компании:
Финансовые показатели компании выглядят великолепно - выручка активно растёт, очень быстро ускоряется доходность:
Как следствие этого процесса увеличивается позиция компании в наличных деньгах, что при текущем уровне ставки даёт дополнительный доход:
Но этот фактор может стать и минусом в случае снижения ставки ФРС, так как дополнительный interest income сейчас явно увеличивает общий доход компании.
Возврат на инвестированный капитал растёт и выглядит на уровне топовых компаний США:
Текущую оценку нельзя назвать маленькой, но исходя из темпов роста потоков - она совершенно оправдана:
📌 Технический анализ:
Сейчас цена немного перегрелась - мы видели почти безоткатный 900%-ый рост с мая 2022 года - это очень быстро!
Текущее распределение импульса может подходить к концу:
Я думаю цена может уйти в плоскую консолидацию на какое-то время - возможно в рамках 4-й волны более крупного импульса:
Ранее в июле я занимал длинную позицию в этом активе:
Я конечно не рассчитывал, что за 2 недели цена сделает рывок +40%. Но это произошло... Я решил выйти из данной позиции на верхней границе возможной плоскости.
Если цена в итоге нырнёт к нижней границе 4-й волны - я скорее всего восстановлю длинную позицию в этом активе.
*Не является инвест-рекомендацией
